В 1978 году окончил Московское высшее техническое училище им. Н.Э. Баумана по специальности инженер-электромеханик. Свой трудовой путь Юрий Валентинович начал на Красногорском механическом заводе, куда был направлен по распределению. Кроме того, с 1978 года Юрий Караулов приступает к партийной работе в Красногорском горкоме КПСС. Впоследствии он был назначен секретарем партбюро Митинского опытно-экспериментального завода №31.